在2015年喊出“一个千亿元资产规模的金融事业”口号后,美团鲜少对外披露金融业务进展,刻意低调,是有意为之,还是无奈之举?

“无边界”论是美团创始人王兴给外界留下的印象之一,这位拥有商业洞察力的企业家,也将无边界理念复刻到了美团金融里。

从布局生态内的金融业务,再到投资初创企业,美团的布局可谓姗姗来迟。然而在短短几年时间内,美团金融业务已经悄然形成一个庞大的资本版图,并正以多样的方式低调扩张着。

低调的美团金融

金融业务上,美团向来保持着低调姿态。

除2015年美团初涉金融时,王兴喊出的“一个千亿元资产规模的金融事业”的口号外,美团后来对外很少披露这块业务的发展情况,甚至在财报中将其合并在新业务及其他类别里,鲜少提及。

虽然低调,美团金融的步伐却没有停下。

过去六年时间里,美团先后拿下了商业保理、第三方支付、小贷、民营银行、保险经纪五张金融牌照,逐步打通金融链条,已搭建出一个属于这家外卖巨头的金融生态版图。

为了维护自己的安全与数据闭环,美团将支付业务作为进军金融的第一站。当时,腾讯和阿里两大巨头几乎垄断了支付业务,美团不得不和他们合作,而代价则是将自己的交易数据暴露在腾讯和阿里眼前。

不过,美团金融的起步并非一帆风顺。

2016年,美团被举报在无牌照的情况下从事第三方支付结算业务,随后美团支付被央行责令三个月内下线整改。

为了这张迟来的“准入证”,同一年,美团全资买下钱袋宝,后者是国内首批获得央行第三方支付牌照的企业之一。虽然美团和钱袋宝并未透露交易价格,据行业披露,其花费了13亿元,相当于用当年总营收的十分之一,将关键的支付牌照收入囊中。

而因为“无证经营”被罚的插曲,也令美团往后的金融之路走得慎之又慎。

有了支付业务作为基石,美团金融先后成立了商业保理公司、小额贷款公司和保险经纪公司,此外,美团又通过旗下三快科技入股吉林亿联银行,曲线拿下民营银行牌照,逐一布局互联网金融中的重磅领域。

不同于其他互联网巨头在金融领域攻城略地的势态,美团金融是先从与金融机构合作为主,再逐步向自营发展。从美团钱包的界面中不难看出,目前,美团借钱、美团月付以及美团信用卡是金融业务的三大拳头产品。

2016年下半年,美团与招联消费金融合作,上线“借钱”业务,到2017年,美团的个人信贷业务逐渐从合作走向自营,推出了小额现金贷产品“美团生活费”,包括借钱、分期、买单、延期订单等服务。

如今,美团借钱主要包括个人消费贷和个人经营贷两大借钱服务,资金主要由美团三快小贷及其合作银行提供,合作银行有亿联银行、中国光大银行等。

2020年5月,美团上线信用支付产品“美团月付”,对标蚂蚁花呗、京东白条,主打美团消费场景内的叠加优惠权益和先享后付体验。对于互联网企业而言,消费信贷的利润要高于支付、保险中介等业务,美团月付的推出,意味着美团金融向变现之路又向前迈进了一步。

但有一个无法忽视的事实是,美团布局金融的时机较晚,在互联网金融领域面临着腾讯、阿里等劲敌。在发展的同时,美团不得不另辟蹊径。

美团联名信用卡便是一个突破口。在信用卡业务日趋饱和的市场环境下,区域银行苦于寻找保持增速的方式,而美团坐拥5.7亿流量,掌握庞大的用户数据和风控信息,二者合作则可以达到双赢。

2018年9月,美团与青岛银行合作,发行了第一张联名信用卡。经过两年的发展,2020年10月,美团官方宣布,“美团联名信用卡”累计发卡量突破1000万张,成为国内首家迈入千万发卡量级的区域联名信用卡。目前。美团至少和14家银行推出了联名信用卡。

美团极大的发挥了自己的流量优势,成为多家银行最大的信用卡发行渠道。

美团的金融生态正在逐渐壮大,千亿金融的野心或许没有改变。不过,在金融环境越来越严,蚂蚁集团、京东数科等互联网金融企业上市进程接连受阻,以及反垄断周期来临的情况下,美团发展金融的步伐仍然较为克制。

进击的投资铁三角

相比声量渐隐的金融业务,美团的投资板块则大有蓬勃发展势头。

从饭否到美团的成功,王兴这位连续创业者无疑是具有商业天赋的。随着美团外卖业务地位的稳定,王兴开始为美团寻找新的增长空间,而投资逐渐成为美团的一张王牌。

2017年2月,美团以基石投资人的身份发起设立基金,即为美团龙珠的前身,目标30亿元,首期15亿元。美团高级副总裁陈少晖担任该基金CEO,前天图资本合伙人朱拥华担任创始合伙人,资金来自美团、腾讯、新希望等。

2017年,在更名为龙珠的同时,王兴表示美团将变成开放台,用合作的方式服务消费者;同时跟企业相互之间形成资本上的关系,“既融资拿别人的钱,也做投资,给别人钱”。

龙珠投资紧紧围绕着美团的核心业务“吃”来布局,主要重仓新消费品牌,比如喜茶、古茗茶饮、幸福西饼,以及蜜雪冰城等。龙珠投资一笔投资发生在2021年5月24日,独家向咖啡品牌“Manner”投资数亿美元。此外,生鲜也是龙珠资本青睐的赛道,投了包括谊品生鲜、乐禾食品、幸福西饼等。

区别于主要与美团形成战略协同的龙珠,美团战投的投资范围更加宽广。投中网消息显示,在2015年10月美团与大众点评完成合并后,美团战投5年投出38笔,涉及农业、教育、金融、汽车、硬件等诸多领域,包括网易味央、壹号食品、屏芯科技、别样红云PMS等企业。

其中,以美团战投对摩拜单车的收购最为人熟知。2018年,美团以27亿美元价格拿下摩拜,后来摩拜单车全面接入美团并更名美团单车。

而王兴的个人投资则颇具“熟人投资”的意味。

投资项目主要有水滴互助、猩便利、e代驾、青萍科技、麦步科技、航班管家、老虎证券等,此外,王兴还作为个人LP,接连入股多家基金,如源码资本、XVC、辰海资本等。

其中,水滴互助的创始人沈鹏是美团的10号员工;互联网券商老虎证券的创始人巫天华是王兴在清华的校友;源码资本创始合伙人曹毅则与王兴相识多年,私交甚笃。

此外,王兴与理想汽车的创始人李想也是旧识,王兴也从理想汽车的IPO中收获了几十亿美金。

天眼查显示,从2019年8月起,王兴以及美团龙珠资本参与了理想汽车的C轮、D轮融资,在IPO公开发行募资的同时,美团点评以及王兴个人再参与其战略融资。在对理想汽车的投资中,王兴及美团系累计投资为11.3亿美元,合计持股比例为24%,成为第一大股东。截至目前,理想汽车的股价为31.68美元,比11.5美元的上市发行价位翻了3倍。

目前,龙珠投资、美团战投以及王兴的个人投资,已经成为美团投资的“三驾马车”。从收益的角度看,投资业务也能赋能整个美团生态。

作者:黄琪鑫

编辑:陈涧

设计:岚昇

生:武宜和

关键词: 低调 美团金融 业务 投资